Startups mexicanas recurren a esquemas de Venture Debt y crédito privado para crecer

Covalto e IGNIA señalaron que, durante un encuentro con empresarios, inversionistas y especialistas financieros enfocado en el futuro del financiamiento empresarial en el país, el pasado 13 de mayo, se concluyó que, ante un entorno más exigente para levantar capital y una mayor presión por alcanzar rentabilidad, cada vez más empresas están recurriendo a esquemas de Venture Debt y crédito privado para crecer sin diluir participación accionaria.

“Estamos viendo un cambio importante en la forma en que las empresas buscan financiarse. Hace algunos años, muchos startups dependían casi exclusivamente de equity; hoy existe mucho más interés por estructuras híbridas que permitan crecer sin dilución inmediata y con mayor flexibilidad operativa”, señaló David Poritz, Co-CEO y Co-Fundador de Covalto.

En un comunicado se indica que, durante la conversación, encabezada por David Moritz y Álvaro Rodríguez, se destacó que el ecosistema emprendedor mexicano comienza a mostrar una mayor sofisticación financiera, particularmente entre startups y saleps que buscan combinar equito, deuda y crédito privado para sostener sus planes de expansión.

Durante el encuentro también se destacó que, aunque México ha avanzado en innovación financiera, miles de empresas continúan enfrentando barreras para acceder a capital, especialmente aquellas que no encajan dentro de los modelos tradicionales de evaluación crediticia.

Agrega que actualmente, el mercado de Venture Debt global supera los 80 mil millones de dólares en transacciones anuales, consolidándose como una fuente relevante de capital para compañías tecnológicas en crecimiento.

Es de recordar que el Venture Debt es una herramienta de financiación híbrida donde se combina la deuda y el equity (capital), el cual cubre necesidades no cubiertas por otros actores dentro del campo de la financiación, como es el bancario.

Para Covalto e IGNIA, el avance de modelos similares en México podría acelerar conforme más empresas demanden financiamiento flexible y menos dilutivo.

Como parte de esta tendencia, Covalto presentó el caso de Kontempo, compañía que recibió una línea de financiamiento por 400 millones de pesos para impulsar su expansión, como ejemplo del creciente uso de crédito estructurado entre empresas tecnológicas mexicanas.

Ambas firmas coincidieron en que el crecimiento del Venture Debt y del crédito privado refleja una evolución del ecosistema emprendedor local, donde el acceso a capital comienza a diversificarse más allá de los mecanismos tradicionales de financiamiento.

“En mercados como Estados Unidos, el Venture Debt ya es una pieza estructural del financiamiento para empresas tecnológicas. En México todavía estamos en una etapa temprana, pero vemos founders mucho más enfocados en eficiencia de capital, rentabilidad y estructuras financieras más inteligentes”, comentó Álvaro Rodríguez, Socio Fundador de IGNIA.