Comportamiento diferenciado en crédito bancario

La información del sector de Banca Múltiple al cierre de marzo de 2021, publicada por la Comisión Nacional Bancaria y de Valores (CNBV) señala que el crédito muestra que el hipotecario aumentó 3.7% real anual, el empresarial disminuyó -17.5% y el consumo -13.22% en términos reales anuales.

En relación con la cartera de crédito vigente, la cual incluye la cartera de las sociedades financieras de objeto múltiple (entidades reguladas) vinculadas a instituciones de banca múltiple, señaló que alcanzó un saldo de 5,212 miles de millones de pesos (mmdp), con una disminución anual de 11.8% en términos reales.

En este entorno, la cartera de crédito a la vivienda vigente ascendió a 976 mmdp, un incremento anual real de 3.7% y una participación de 18.7% en la cartera total vigente. Dentro del mismo, el crédito otorgado al segmento de vivienda media y residencial se ubicó en 884 mmdp, un crecimiento anual real de 5.5% y una participación del 90.6% en la cartera de vivienda vigente.

Los créditos adquiridos al Infonavit o el Fovissste se ubicaron en 81 mmdp, disminuyeron 11.3% en términos reales respecto a marzo de 2020 y conformaron 8.3% del portafolio de vivienda. Los demás segmentos de este tipo de cartera (integrados por los créditos de interés social y los garantizados por la Banca de Desarrollo o Fideicomisos Públicos, alcanzaron un saldo de $10 mmdp y una participación de 1.0%.

Por su parte, la cartera de crédito comercial vigente se ubicó en 3,302 mmdp, con una disminución real de 15.1% respecto al mismo mes del año anterior, representando el 63.4% de la cartera total vigente. La cartera empresarial registró un saldo de 2,521 mmdp, lo que representa el 76.4% del crédito comercial vigente, y registró un descenso anual de 17.5% en términos reales. En esta disminución contribuyeron dos eventos que se observaron el año anterior, los cuales hicieron crecer transitoriamente los saldos de cartera al inicio del periodo de confinamiento relacionado con la pandemia de Covid-19:

Por un lado, se registró un incremento en el saldo de la cartera vigente a empresas denominada en moneda extranjera derivado de la depreciación del peso, que pasó de 18.85 a 23.51 pesos por dólar de diciembre 2019 a marzo 2020. Cabe mencionar que el 29.4% de la cartera a empresas estaba denominada en dólares a marzo 2020. Por otro lado, esta cartera reflejó un aumento asociado al ejercicio de las líneas de crédito revolvente por parte de muchas empresas que deseaban mejorar su liquidez.

El 84.8% del crédito empresarial vigente estuvo integrado por el crédito a grandes empresas y fideicomisos, que tuvieron una disminución anual real de 18.5%. Por su parte, los créditos a las micro, pequeñas y medianas empresas concentraron 15.2% de esta cartera y disminuyeron 11.3% anual en términos reales. El crédito a entidades gubernamentales se ubicó en 616 mmdp, aumentó 4.1% anual real y tuvo una participación de 18.7% de la cartera comercial vigente. El crédito a entidades financieras alcanzó un saldo de 165 mmdp, disminuyó 31.8% -en términos reales y representó el 5.0% de la cartera comercial vigente.

El crédito al consumo vigente registró un saldo de 935 mmdp, disminuyó en términos reales 13.2% y representó 17.9% de la cartera total vigente. El crédito otorgado a través de tarjetas de crédito se ubicó en 342 mmdp, descendió 15.5% en términos reales anuales y tuvo una participación de 36.6% dentro de la cartera de consumo vigente. Los créditos de nómina registraron un saldo de 250 mmdp, disminuyeron 7.2% y conformaron 26.8% del portafolio de consumo. Los créditos personales alcanzaron un saldo de $158 mmdp, con una variación anual real negativa de 23.5% y una participación del 16.9% del crédito al consumo.

El Índice de Morosidad (IMOR) de la cartera total se situó en 2.57%, 0.25 pp más que el nivel observado en marzo de 2020.

El IMOR de los créditos a la vivienda se situó en 3.61%, 0.49 pp más que en marzo de 2020. Al interior de la cartera de vivienda: El crédito a la vivienda media y residencial alcanzó un IMOR de 3.28%, 0.48 pp más que el año anterior. Los créditos adquiridos al Infonavit o e Fovissste presentaron un IMOR de 6.54%, con un incremento anual de 1.18 pp. El segmento de interés social registró un IMOR de 8.24%, igual que el año anterior. El IMOR de los créditos garantizados por la Banca de Desarrollo o Fideicomisos Públicos se ubicó en 8.97%, con una variación anual a la baja de 1.10 pp.

El IMOR de la cartera comercial fue 1.57%, 0.07 pp más respecto al año anterior. El IMOR de la cartera de empresas se ubicó en 2.03%, al crecer 0.17 pp.

El IMOR de la cartera de consumo se ubicó en 4.87%, con un incremento anual de 0.41 pp. Los segmentos de esta cartera presentaron el siguiente comportamiento: El IMOR de la cartera de tarjetas de crédito se ubicó en 6.06%, 0.91 pp más que el año anterior. Los créditos de nómina registraron un IMOR de 2.86%, con un incremento anual de 0.03 pp. Los créditos personales tuvieron un IMOR de 6.91%, 0.08 pp por arriba respecto a marzo de 2020.

A marzo de 2021, el resultado neto acumulado de la Banca Múltiple alcanzó 35 mmdp, cifra 14.3% mayor en términos reales al compararse con el mismo periodo del año previo.

El resultado neto en flujo 12 meses disminuyó 31.3%, lo anterior contrastó con los incrementos observados tanto en el activo (8.2%) como en el capital contable (4.5%), considerando para éstos el promedio de los últimos doce meses.

La rentabilidad de los activos (ROA) se ubicó 0.95% equivalente a una disminución anual de 0.55 pp, mientras que la rentabilidad del capital (ROE) registró un nivel de 9.25% durante marzo de 2021 y un descenso anual de 4.82 pp.