Crédito banca crece 10.4 por ciento anual por consumo

El crédito de la banca comercial al sector privado en enero cerró con un saldo de 6,008.9 miles de millones de pesos (mmdp), un crecimiento nominal anual de 10.4 por ciento, pero al compararse mensualmente se observó un retroceso de 13.0 mmdp, aunque típicamente, los meses de enero se observan disminuciones mensuales, señala Eduardo López Ponce, analista en Intercam Grupo Financiero.

En un documento de opinión análisis sobre la evolución del financiamiento bancario en enero de 2024, manifiesta que desde octubre de 2023 ha mantenido tasas de crecimiento en torno al 10.5 por ciento, viendo impulso por el crecimiento en la cartera de consumo (16.8 por ciento), segmento que ha mantenido crecimientos altos.

Opina que para 2024 la cartera de crédito crecería a un menor ritmo respecto a lo observado en 2023, lo cual estaría en línea con la expectativa para el crecimiento económico, debido a que la cartera de crédito muestra una alta sensibilidad al Producto Interno Bruto (PIB).

Los créditos a la vivienda que representan el 22.0 por ciento de la cartera vigente, avanzaron 8.8 por ciento en enero. Los créditos residenciales aumentaron 9.1 por ciento gracias a la resiliente demanda de hogares y la disponibilidad de créditos por parte de la banca. Este mes, la variación mes a mes fue de 3.1 mmdp, unos de los niveles más bajos de los últimos meses y que podría indicar una desaceleración. Destaca que el costo de los materiales para construcción ha ido a la baja, pero se mantienen elevados. Asimismo, las elevadas tasas han desincentivado el financiamiento de compradores y vendedores, limitando el desarrollo inmobiliario.

Los créditos al consumo, que representan el 23.5 por ciento del total, continúan con fuertes crecimientos. El crecimiento anual registrado en enero fue de 16.8 por ciento mientras que, mes a mes, se observó un crecimiento de 0.3 por ciento.

El crédito al consumo ha mostrado un ritmo de crecimiento alto, aunque en el último mes se observó una desaceleración mensual. Los crecimientos en los principales subsegmentos respecto a enero del año pasado fueron: tarjeta de crédito 18.0 por ciento, nómina 11.8 por ciento y créditos personales 13.7 por ciento. Estos crecimientos se dan en un entorno de crecimiento en los salarios reales, mayor empleo formal e incrementos en los programas sociales del gobierno. Por su parte, el crédito automotriz avanzó+24.2 por ciento, ante una mejora en la confianza del consumidor y la fortaleza en el empleo.

Hacia adelante, habrá que tener atención sobre un posible un deterioro en el perfil crediticio de los hogares que se traduzca en repuntes no esperados en la morosidad.

 Los créditos empresariales registraron un incremento anual de 7.7 por ciento, representando el 52.2 por ciento de la cartera vigente total. En la comparativa secuencial, el portafolio retrocedió 18.6 mmdp, (-0.6 por ciento mensual). Los altos niveles de tasas de interés podrían afectar el ritmo de crecimiento en este segmento. En enero, los subsegmentos con mayor crecimiento anual fueron: minería (23.9 por ciento) y fabricación de equipo de transporte (18.4 por ciento) servicios inmobiliarios y de alquiler de bienes muebles (15.1 por ciento) y comercio (12.6 por ciento). Por su parte, construcción (4.8 por ciento) e industrias metálicas básicas (1.5 por ciento) vieron un crecimiento más moderado. En contraste, dentro de las industrias con retrocesos anuales la mayor caída se observó en química (-8.9